Zoom sur les effets de levier en trading
Zoom - L'effet de levier en margin-trading
Par Crypto Nation – 9 septembre 2020
La technique de margin-trading avec effet de levier est un moyen utilisé afin d’augmenter son capital d’investissement. Cette technique plus risquée, permet de réaliser des gains plus importants, mais amplifie fortement les risques de perte.
Le levier consiste à faire un emprunt de fonds à la plateforme d’échange sur laquelle vous êtes. Celle-ci vient vous prêter des capitaux, en adéquation avec votre investissement initial. Il est généralement possible d’investir avec un levier sur un ordre Long ou Short.
Si vous souhaitez vous positionner sur des ordres avec effets de levier, nous vous recommandons notre page sur Binance Futures.
Prenons plusieurs exemples afin de voir les effets des leviers.
Exemple 1 :
Je veux investir 500€ sur du Bitcoin. Si j’applique un levier x10, mon investissement devient alors 5 000€.
Si la valeur du Bitcoin augmente de 5%, je gagnerais 5% x 5 000 = 250€.
Inversement, si la valeur perd 5%, je serais perdant de 250€.
Attention, si jamais la valeur de la perte devient égale à la valeur de l’investissement initial, et que vous n’avez pas de collatérale (point abordé par la suite), la position est alors liquidée. Votre position sera automatiquement vendue, et vous perdrez l’intégralité de votre investissement.
Exemple 2 :
Je place 500€ sur le Bitcoin avec un levier x20. Le Bitcoin perd 5% de sa valeur. 20×5 = 100%. Ma position est donc liquidée, j’ai perdu 500€.
Lorsque l’on parle de collatérale en trading, cela représente un fond qui permet de vous endetter. Reprenons notre exemple n°2, auquel nous spécifions avoir une collatérale de 5 000€. Je serai alors en mesure de m’endetter de 10 fois mon investissement de 500€ avant d’atteindre 0. Il faudrait donc que le Bitcoin perde 50% pour arriver à la liquidation.
Autre possibilité pour essayer d’éviter une liquidation : Sur certaines places d’échange, il est possible de réinjecter des fonds. Cette méthode peut vous sauver la mise, mais se montre aussi très risquée. Car le principe reste le même, si vous finissez par être liquidé, vous perdrez l’intégralité. C’est à dire, votre investissement initial + le capital réinjecté.
Pour calculer la valeur de liquidation, il suffit de calculer l’inverse du levier.
Exemple 3 :
J’investis 500€ sur le Bitcoin avec un levier x5, j’obtiens donc une position de 2 500€. La valeur de ma position sera égale à mon investissement de départ lorsque la baisse aura été de 1/5 : 0.2, soit 20%.
Nous vous recommandons d’aller voir notre guide sur Binance Futures, afin de mettre en pratique cette théorie !
